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溢价增资扩股(溢价增资)

2023-07-17 10:15分类:帐户交易 阅读:

笔者在近期的日常咨询中发现,许多人对于在公司成立后才加入成为股东(即非发起人股东)的股权取得方式存在一定的混淆,区分不清增资扩股与股权转让的区别。或者说,是未能理解其取得股权的方式,从而未能很好的保护自身享有股东之权利,或防范应有之风险。

因每次的咨询并无法一次性将此问题解释得面面俱到,因此笔者以有限责任公司为切入点,以新增股东的视角,简析“增资扩股”与“股权转让” 之区别及风险防范,以供参考。

早前有消息称,青岛五道口新能源汽车产业基金企业(有限合伙)和腾兴长三角(海宁)股权投资合伙企业(有限合伙)都被视为潜在投资人,且双方也向奇瑞交付了50亿元的诚意金。随着今日交易完毕,青岛五道口最终胜出。

(2)转增的未分配利润需要扣除应提未提的折旧和应纳未纳的税收,一旦转增比例过高,会涉及到较大数额的折旧及纳税调整。

值得注意的是,2022年12月24日,万里石发布公告称,公司决定终止增资资生环保。公司尚未与资生环保签署增资协议,且基于自身战略调整,聚焦主营业务,经综合考虑,终止对资生环保的增资。

对于大规模定增,华夏银行方面提到,公司本次发行的主要目的是通过补充核心一级资本,提高资本充足率水平,以适应资本监管要求,同时增强公司风险抵御能力,以应对国内外经济形势的不断变化和挑战。

 

 

 

 

增资股东应按增资协议的约定、章程规定的时间和金额缴纳增资。增资股东未按约定或章程规定缴纳出资, 除应补足相应的出资外, 还应对其他股东承担违约责任。

长江商报记者发现,截至2022年年底,驱动公司正处于资不抵债的状态,而且该公司近两年净利润累计亏损2380万元。

驱动公司股东黄申力为英威腾关联自然人、深圳市英盛投资发展企业(有限合伙)为公司关联法人,上述交易事项构成关联交易。

推动IPO募投项目建设的同时,同益中(688722.SH)启动上市后首笔对外投资,加码产能扩张。

11月15日晚间,同益中披露公告称,公司拟以1.8亿元增资盐城优和博新材料有限公司(以下简称“优和博”),以取得后者70%股权。

公告显示,优和博已取得了年产3000吨超高分子量聚乙烯纤维项目的建设手续,其中第一期1000吨产能已达产。由于此前还处于项目建设阶段,优和博未能盈利。

长江商报记者注意到,今年以来,随着超高分子量聚乙烯纤维行业需求旺盛,同益中实现量价齐升。同时公司此前投建的产能扩张项目投产,规模效应显现,前三季度公司净利润和扣非后净利润分别为1.34亿元、1.12亿元,同比增长225.22%、206.14%。

根据投资方案,同益中拟以自有资金约1.8亿元认购优和博新增注册资本1.4亿元,认购完成后同益中将持有优和博70%的股权。

对于同益中而言,此次增资优和博是其快速提升产能、扩大生产规模的重要方式。据公告披露,优和博成立于2018年4月,目前吴金山、优而强分别持有其57%、43%股权。此次增资完成后,二者的持股比例将分别降至17.1%、12.9%。

截至今年3月末,优和博资产总额1.74亿元。根据评估,优和博股东全部权益账面价值为2248.27万元,收益法评估后的股东全部权益价值为7980.14万元,增值额为5731.87万元,增值率为254.95%。

受上述投资消息影响,11月16日开盘后同益中股价迅速拉高,盘中最高涨幅超过16%,尾盘收涨10.72%,报21.59元/股,总市值48.51亿元,一日增长4.7亿元。去年10月19日上市至今,同益中的股价累计已上涨近3.8倍。

作为公司上市后的首笔对外投资,同益中主要为快速扩充公司产能规模。而在去年10月,同益中通过IPO募集资金2.53亿元,也主要用于高分子量聚乙烯纤维的产能扩建项目。

2021年,同益中上市首年,随着年产4060吨高强聚乙烯纤维项目一期投入使用,产能释放体现规模经济效益,驱动同益中盈利能力提升。2021年,公司实现营业收入3.31亿元,同比增长16.95%,扣非净利润4504万元,同比增长15.67%,但因上年收到补助等因素影响,当期公司净利润同比减少7.72%,为5252.79万元。

今年以来,由于超高分子量聚乙烯纤维和复合材料市场同步实现量价齐升,同益中业绩增长提速。前三季度,公司实现营业收入4.58亿元,同比增长91.93%;净利润和扣非后净利润分别为1.34亿元、1.12亿元,同比增长225.22%、206.14%。

中报显示,今年上半年,同益中超高分子量聚乙烯纤维实现营业收入1.18亿元,同比增长23.35%;复合材料实现营业收入1.58亿元,同比增长181.54%,产品综合单价比去年同期增长37.34%;毛利率40.73%,比去年同期增长7.13个百分点。

而为了提升在超高分子量聚乙烯纤维及其复合材料领域的自主创新能力和研发水平,巩固和保持公司产品和技术的领先地位,同益中持续加大技术研发投入。今年前三季度,公司研发投入合计2130.24万元,同比增长62.04%,占当期营收的比例约为4.65%。

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